SAFRAN : acquiert les activités de distribution électrique et de solutions cockpit d’Eaton Aerospace, renforçant ainsi sa maîtrise de la stratégie de l’énergie électrique

COMMUNIQUÉ DE PRESSE

Nota : un communiqué a également été publié par Eaton

Paris, 20 janvier 2014 - Safran (NYSE Euronext Paris : SAF) annonce aujourd'hui avoir signé un accord définitif pour acquérir les activités de distribution électrique embarquée et de solutions intégrées pour cockpit d'Eaton Aerospace.

L'acquisition de l'activité de distribution électrique embarquée, par l'apport de technologies clés en matière de contacteurs et disjoncteurs, s'inscrit dans la continuité de la stratégie de Safran dans le domaine de l'avion plus électrique et vient renforcer le nouveau pôle d'activités électriques de Safran, Labinal Power Systems.

L'acquisition de l'activité cockpit permet à Safran de renforcer l'offre et la présence de Sagem sur le continent américain dans les domaines de l'avionique et des commandes de vol, grâce à l'apport d'une expertise reconnue en panneaux et affichages intégrés, comprenant notamment des interrupteurs lumineux et des contrôles de cockpit.

Ces activités jouissent de fortes positions dans les domaines de l'aviation commerciale (régionale, court-moyen courrier et long-courrier), de l'aviation d'affaires et de l'aviation militaire. Les activités acquises ont généré un chiffre d'affaires de plus de 100 millions USD et un EBITDA d'au moins 14 millions USD en 2013. L'activité est répartie pour environ 60 % à la distribution électrique et 40% aux solutions intégrées pour cockpit. Environ 25 % du chiffre d'affaires global provient des activités d'après-vente (pièces de rechange). Ces activités emploient environ 350 personnes réparties sur deux sites aux Etats Unis : Sarasota en Floride et Costa Mesa en Californie.

Jean-Paul Herteman, Président-directeur général a déclaré « Après la percée de Safran dans la génération de puissance par l'acquisition des activités de Goodrich Electrical Power Systems en 2013, l'activité de distribution électrique d'Eaton Aerospace est un ajout important pour la maitrise globale de l'ensemble de la chaine de l'énergie électrique. Labinal Power Systems, nouvelle entité Safran constituée en début d'année, s'affirme comme un acteur incontournable et un leader mondial des systèmes de puissance embarquée. En outre, l'acquisition de l'activité de solutions cockpit permettra à Sagem de renforcer sa présence commerciale aux Etats-Unis. »

Conditions de la transaction

Le montant en numéraire de la transaction s'élève à environ 270 millions USD (environ 200 million EUR) dont une valeur d'entreprise d'environ 224 millions USD (environ 166 millions d'euros) et un avantage fiscal futur évalué à environ 46 millions UDS (environ 34 millions d'euros) résultant de l'amortissement fiscal du goodwill et autres actifs incorporels acquis.

L'acquisition, qui est soumise à l'approbation du conseil d'administration d'Eaton, aux autorisations réglementaires et doit remplir les autres conditions habituellement exigées, devrait être finalisée au cours du premier semestre 2014.

Les activités de distribution électriques embarquée seront consolidées au sein du périmètre des activités Équipements aéronautiques, celles concernant les solutions intégrées de cockpit au sein des activités de Défense.

Prochains évènements

• Résultats annuels 2013 : 20 février 2014
• Chiffre d'affaires T1 2014 : 23 avril 2014
• Assemblée générale : 27 mai 2014

Safran est un groupe international de haute technologie, équipementier de premier rang dans les domaines Aérospatial (propulsion, équipements), Défense et Sécurité. Implanté sur tous les continents, le Groupe emploie 62 500 personnes pour un chiffre d'affaires de 13,6 milliards d'euros en 2012. Composé de nombreuses sociétés, le groupe Safran occupe, seul ou en partenariat, des positions de premier plan mondial ou européen sur ses marchés. Pour répondre à l'évolution des marchés, le Groupe s'engage dans des programmes de recherche et développement qui ont représenté en 2012 des dépenses de 1,6 milliard d'euros. Safran est une société cotée sur NYSE Euronext Paris et fait partie de l'indice CAC 40.

Pour plus d'informations, www.safran-group.com / Suivez @SAFRAN sur Twitter

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