WENDEL : acquiert la société américaine CSP Technologies, spécialiste du conditionnement plastique de haute performance

Wendel (MF:FP) a finalisé l'acquisition de CSP Technologies (« CSP ») pour une valeur d'entreprise de 360 M$. Dans le cadre de cette transaction, le Groupe Wendel a investi 198 M$ en fonds propres et détient 98 % du capital de la société. En prévision de la réalisation de cette opération, Wendel avait acquis le montant en dollar correspondant à un taux de 1,23 EUR/USD lors de l'entrée en négociations exclusives en décembre 2014, investissant ainsi 160 M€.
CSP est leader dans la fourniture de conditionnements plastiques innovants à destination des industries pharmaceutique et agroalimentaire. La société est le leader mondial de la production de flacons en plastique dessicatifs de haute performance utilisés notamment pour conserver les bandelettes de test destinées aux diabétiques.

Frédéric Lemoine, Président du Directoire de Wendel, déclare:

« Un an après l'ouverture des bureaux de Wendel North America à New York, nous sommes particulièrement fiers d'annoncer aujourd'hui l'acquisition de CSP. Le management de CSP a su générer une croissance régulière depuis de longues années en concentrant ses efforts sur la qualité et l'innovation. Nous soutiendrons John Belfance et son équipe dans la poursuite de leur expansion dans de nouveaux marchés.
Après avoir annoncé récemment l'acquisition de Constantia Flexibles en Europe et réalisé plusieurs investissement en Afrique, Wendel poursuit son objectif 2013-2017 d'investir 2 milliards d'euros, avec désormais une forte priorité donnée à l'Amérique du Nord. »

John Belfance, CEO de CSP Technologies, déclare:

« La philosophie d'investissement de long terme de Wendel, son histoire tricentenaire et ses réussites passées dans la construction de sociétés industrielles de premier rang, font de cet actionnaire le partenaire idéal pour poursuivre nos objectifs locaux et internationaux. »

Le siège de CSP est à Auburn en Alabama et la société dispose d'un site industriel à Niederbronn en Alsace. CSP emploie environ 400 personnes, dont 300 aux États-Unis, prévoit un chiffre d'affaires supérieur à 100 M$ et un free cash flow ⁽¹⁾ d'environ 26 M$ pour l'année 2014.

(1 ) FCF calculé tel que : EBITDA ajusté moins Capex ajusté
À propos de Wendel

Wendel est l'une des toutes premières sociétés d'investissement cotées en Europe. Elle investit en France et à l'étranger, dans des sociétés leaders dans leur secteur : Bureau Veritas, Saint-Gobain, Materis Paints, Stahl, et dans IHS en Afrique dans lesquelles elle joue un rôle actif d'actionnaire industriel. Elle met en oeuvre des stratégies de développement à long terme qui consistent à amplifier la croissance et la rentabilité de sociétés afin d'accroître leurs positions de leader. À travers Oranje-Nassau Développement qui regroupe des opportunités d'investissements de croissance, de diversification ou d'innovation, Wendel est également investi dans Van Gansewinkel Groep aux Pays-Bas, exceet en Allemagne, Mecatherm, Parcours en France, Nippon Oil Pump au Japon, Saham Group en Afrique et CSP Technologies aux États-Unis.
Wendel est cotée sur l'Eurolist d'Euronext Paris.
Notation attribuée par Standard & Poor's : Long terme, BBB- perspective stable - Court terme, A-3 depuis le 7 juillet 2014.
Wendel est le Mécène Fondateur du Centre Pompidou-Metz. En raison de son engagement depuis de longues années en faveur de la Culture, Wendel a reçu le titre de Grand Mécène de la Culture en 2012.

À propos de CSP Technologies

Fondé en 1928, CSP Technologies, dont le siège est situé à Auburn, Alabama, est un leader mondial dans la conception et la production de conditionnement plastique de haute performance. La société est le leader mondial des flacons en plastique dessicatif utilisés notamment pour conserver les bandelettes de test destinées aux diabétiques, qui représente 60% de ses ventes, et fourni également une gamme de conditionnements plastiques innovants à destination des industries pharmaceutique, alimentaire, laitière, ainsi que pour la vente au détail. CSP Technologies emploie environ 400 personnes et ses produits, de qualité Six-Sigma, sont fabriqués dans ses deux sites industriels à la pointe de la technologie, situés à Auburn (Alabama - États-Unis) et Niederbron (Alsace - France).
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États-Unis
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