La production américaine de pétrole brut atteindra des niveaux record au cours des deux prochaines années, a déclaré la semaine dernière l'Administration américaine d'information sur l'énergie (EIA), les gains d'efficacité compensant le déclin de l'activité des plates-formes de forage. L'EIA prévoit que la production atteindra le niveau record de 13,21 millions de barils par jour (bpj) en 2024.

"La croissance de la production pétrolière américaine a été sous-estimée l'année dernière. Mais elle va probablement ralentir en raison de l'énorme consolidation de l'industrie et de la réduction des coûts", a déclaré Marco Dunand, PDG de Mercuria, à Reuters en marge du Forum économique mondial de Davos.

Cette consolidation comprend 135 milliards de dollars d'acquisitions par trois entreprises seulement : Exxon Mobil, Chevron Corp et Occidental Petroleum.

"La forte croissance de la production (de pétrole) américaine fonctionne bien lorsque la demande chinoise augmente de 1 million de bpj par an. Mais la demande chinoise et la demande mondiale globale ralentissent et augmenteront probablement de 1,5 million de bpj cette année", a déclaré M. Dunand.

Mercredi, des données ont montré que l'économie chinoise avait progressé moins que prévu au quatrième trimestre de l'année dernière, ce qui a pesé sur les prix du pétrole. Les contrats à terme sur le Brent étaient en baisse de 1,50 $ à 76,78 $ le baril à 1135 GMT.

Mercuria, dont le siège est à Genève, est l'un des cinq plus grands négociants en pétrole au monde, avec un bénéfice record de 3 milliards de dollars en 2022, ainsi qu'un négociant majeur sur les marchés de l'électricité, du gaz naturel et des émissions.

Le sentiment plus baissier est soutenu par l'absence d'impact matériel sur la production et les flux de pétrole de l'escalade des tensions au Moyen-Orient et des attaques de la mer Rouge jusqu'à présent. Le point de vue de Dunand a été repris par son concurrent Gunvor.

Dans un contexte de ralentissement de la croissance de la demande, l'OPEP doit faire preuve d'un très bon respect des restrictions de l'offre convenues, a déclaré M. Dunand.

"Les Saoudiens pourraient devoir aller plus loin dans les réductions de production s'ils veulent contrôler les prix", a-t-il ajouté.

La production de l'OPEP a légèrement augmenté en décembre, selon une enquête de Reuters, bien que le groupe dirigé par l'Arabie saoudite ait jusqu'à présent dépassé les réductions annoncées.